Pieprasāms depozīta sertifikāts - saprotiet, kā darbojas CCD

Pieprasāmā noguldījumu apliecība ir FDIC federālā noguldījumu apdrošināšanas korporācija (FDIC). Federālā noguldījumu apdrošināšanas korporācija (FDIC) ir valdības iestāde, kas nodrošina noguldījumu apdrošināšanu pret bankrotu. Ķermenim tika izveidots apdrošināts termiņnoguldījums bankā vai citās finanšu iestādēs. Emitents var atpirkt izsaucamos kompaktdiskus pirms to faktiskā termiņa beigām, noteiktā laika posmā un zvana cenā. Tāpat kā citi parastie kompaktdiski, arī izsaucamajā kompaktdiskā tiek maksāta fiksēta procentu likme. Procentu likme Procentu likme attiecas uz summu, ko aizdevējs iekasē aizņēmējam par jebkāda veida parādiem, parasti izteiktu procentos no pamatsummas. visā tā dzīves laikā. Procentu likme bieži ir augstāka nekā parastajiem kompaktdiskiem. Tomēr izsaucamo kompaktdisku emitentiem pieder pirkšanas opcija Zvana opcija Pirkšanas opcija, ko parasti dēvē par "pirkumu", ir atvasināto instrumentu līguma forma, kas zvana opcijas pircējam dod tiesības, bet ne pienākumu pirkt akciju. akciju vai citu finanšu instrumentu par noteiktu cenu - opcijas sākuma cenu - noteiktā laika posmā. kompaktdiskā un depozītu var no jums atpirkt pirms termiņa beigām.

Pieprasāms depozīta sertifikāts

Izdevēja banka termiņnoguldījumam pievieno izsaukuma funkciju, lai tai nebūtu jāturpina maksāt augstākas procentu likmes saviem turētājiem pat pēc procentu likmju krituma. Bet, lai emitenti varētu izpirkt kompaktdiskus, viņiem ir jāpiedāvā īpašniekam prēmijas cena kā stimuls uzņemties risku. Kad tiek izsaukts kompaktdisks, īpašnieks atgūst pamatsummu plus uzkrātos procentus par ieguldījumiem. Kompaktdiskiem nav sākotnējā nepiezvanāmā perioda, kad tos nevarēs izmantot. Banka to var izpirkt jau sešus mēnešus pēc iegādes un pēc tam ik pēc sešiem mēnešiem.

Svarīgi noteikumi, kas saistīti ar izsaucamajiem kompaktdiskiem

Šeit ir daži no terminiem, kurus parasti lieto nosakāmā depozīta sertifikāta definīcijā:

Zvanāms datums

Izsaucamais datums ir datums, kurā emitents var piezvanīt jūsu depozīta sertifikātam. Zvana datums var būt jau seši mēneši, un dažreiz tas var ilgt pat divus gadus. Piemēram, ja izsaukuma datums ir seši mēneši, tas nozīmē, ka emitējošā banka var izlemt, vai pēc sešiem mēnešiem atzvanīt kompaktdisku un atgriezt ieguldīto summu, pieskaitot procentus. Pēc tam ik pēc sešiem mēnešiem pēc pieprasāmā datuma bankai atkal ir tāda pati iespēja.

Termiņš

Termins “dzēšanas datums” atšķiras no termina “pieprasāms datums”. Termiņa beigu datums attiecas uz laiku, kurā emitējošā banka var glabāt jūsu naudu. Būtībā, jo ilgāks termiņš ir nākotnē, jo augstāka ir procentu likme, ko tās turētāji nopelnīs. Piemēram, ieguldītājs var iegādāties divu gadu pieprasāmo noguldījumu sertifikātu, kura termiņš ir 10 gadi. Tas nozīmē, ka ieguldītājam ir divi gadi, pirms emitents izpērk kompaktdisku. Tomēr faktiskais laika posms, kurā jums jāiegulda nauda ieguldījumā, ir 10 gadi. Termiņa beigu datums var būt vēl lielāks - līdz 15 gadiem un 20 gadiem, atkarībā no emitenta.

Kā darbojas pieprasāmie noguldījumu sertifikāti

Atšķirībā no parastā noguldījumu sertifikāta, izsaucamais kompaktdisks dod izdevējai bankai vai finanšu iestādei lielāku kontroli pār ieguldītāja naudu. Investori pērk izsaucamos kompaktdiskus uz noteiktu laiku nākotnē un nopelna noteiktu procentu likmi. Tomēr emitentam ir tiesības izpirkt izsaucamos kompaktdiskus pirms norādītā termiņa. Ja ieguldītājs nolemj izmantot CD pirms termiņa beigām, emitents iekasēs soda naudas. Termiņš un pieprasāmais datums parasti tiek noteikti iepriekš, pirms ieguldītāji izdod savu naudu.

Piemērs: piezvanāms kompaktdisks

Piemēram, ņemsim vērā pieprasāmo noguldījumu sertifikātu, kuru 2010. gadā izsniedzis uzņēmums ABC. Tas maksā 8% procentu likmi ar dzēšanas datumu 2020. gadā un ir pieprasāms 2015. gadā ar 105% no nominālvērtības. Tas nozīmē, ka uzņēmumam ABC ir tiesības izsaukt kompaktdisku 2015. gadā, parasti, ja procentu likmes nokrītas zem norādītajiem 8%. Lai emitenti varētu piezvanīt kompaktdiskam, viņiem jāmaksā īpašniekam / ieguldītājam summa, kas ir nedaudz lielāka par nominālvērtību, t.i., 105% no nominālvērtības. Starpība starp samaksāto summu un nominālvērtību ir zvana prēmija. Ja ABC atliks zvanu uz 2018. gadu, tā maksās mazāku summu, piemēram, 103%. Tas ir tāpēc, ka summa samazinās, kad CD tuvojas norādītajam termiņa beigām.

Pieprasāmā depozīta sertifikāta priekšrocības

1. Tas maksā augstākus procentus nekā parastie kompaktdiski

Piezvanāmo kompaktdisku emitenti ieguldītājiem piedāvā lielāku atdevi, lai mudinātu viņus ieguldīt savu naudu instrumentos. Atdeves līmenis var būt par 0,5% vai 1% lielāks nekā parastajiem kompaktdiskiem. Lai arī atšķirība var šķist neliela, tā rezultātā ieguldītājiem, kuri iegulda miljoniem dolāru, ir lielākas rezerves.

2. Investori saņem pilnu pamatsummu

Akciju tirgū ieguldītāji var zaudēt pamatsummu, ja tirgus iet pret viņiem. Bet ar izsaucamiem kompaktdiskiem ieguldītāji saņem visu pamatsummu, ko ieguldījuši bankā, kad banka izsauc kompaktdiskus pirms termiņa beigām. Viņi arī nopelna prēmiju par pamatsummu, kad emitents izpērk kompaktdiskus pieprasāmajā datumā.

3. Tā maksā augstāku procentu likmi uz noteiktu laiku

Investori, kuri iegādājušies piezvanāmus kompaktdiskus, turpina saņemt augstākas procentu likmes pat tad, ja tirgus procentu likmes ir zemākas par emitenta sākotnējo procentu likmi. Ja tirgus procentu likmes ir ievērojami zemākas, emitents var izsaukt kompaktdiskus.

Pieprasāmā depozīta sertifikāta trūkumi

1. Investori zaudēs procentu ienākumus nākotnē

Lai gan ieguldītājiem tiek maksāti procenti par ieguldīto summu, viņi nākotnē zaudēs procentu pieaugumu, jo kompaktdisks ir spēkā uz noteiktu laiku. Piemēram, ja emitents piešķir procentu likmi 7% un tirgus procentu likmes paaugstinās līdz 9%, ieguldītājiem šis pieaugums negūs labumu.

2. Par pirmstermiņa izņemšanu tiek sodīti

Dažkārt ieguldītājiem var būt nepieciešams izņemt naudu pirms termiņa beigām, lai apmierinātu ārkārtas situācijas. Tomēr šādi rīkojoties, tiek piemēroti lieli naudas sodi par izņemšanu, kas dažkārt var sasniegt pat 25%. Veicot pirmstermiņa izņemšanu, tiek zaudēta liela procentu summa.

Saistītie resursi

Finanses ir pasaules mēroga finanšu analītiķu apmācības un karjeras izaugsmes pakalpojumu sniedzējs, tostarp finanšu modelēšanas un vērtēšanas analītiķis (FMVA) ™ FMVA® sertifikāts. Pievienojieties 350 600+ studentiem, kuri strādā tādos uzņēmumos kā Amazon, J. P. Morgan un Ferrari sertifikācijas programma. Lai uzzinātu vairāk un paplašinātu savu karjeru, izpētiet tālāk norādītos atbilstošos papildu resursus:

  • Opciju cenu modeļi Opciju cenu modeļi Opciju cenu modeļi ir matemātiski modeļi, kas opcijas teorētiskās vērtības aprēķināšanai izmanto noteiktus mainīgos. Teorētiskā vērtība
  • Komercbanka Komercbanka Komercbanka ir finanšu iestāde, kas izsniedz aizdevumus, pieņem noguldījumus un privātpersonām un uzņēmumiem piedāvā tādus finanšu pamatproduktus kā krājkonti un noguldījumu sertifikāti. Tas galvenokārt pelna naudu, klientiem nodrošinot dažāda veida aizdevumus un iekasējot procentus.
  • Finanšu iestāžu grupa (FIG) Finanšu iestāžu grupa (FIG) Finanšu iestāžu grupa (FIG) ir profesionāļu grupa, kas sniedz konsultāciju pakalpojumus finanšu iestādēm. Daži no FIG piedāvātajiem pakalpojumiem ietver apvienošanos un pārņemšanu, rekapitalizāciju, kapitāla palielināšanu, finanšu pārstrukturēšanu, korporatīvo novērtēšanu, ekspertu finanšu atzinumus un citus konsultāciju pakalpojumus.
  • Naudas tirgus Naudas tirgus Naudas tirgus ir organizēts valūtas tirgus, kurā dalībnieki var aizdot un aizņemties īstermiņa, augstas kvalitātes parāda vērtspapīrus ar vidējo termiņu

Jaunākās publikācijas

$config[zx-auto] not found$config[zx-overlay] not found