Aplūkojot karjeru kapitāla tirgos, ir svarīgi saprast, vai jūs labāk atbilstat investīciju bankām Investīciju banku darbība Investīciju banku darbība ir bankas vai finanšu iestādes nodaļa, kas apkalpo valdības, korporācijas un iestādes, nodrošinot parakstīšanu (kapitāls apvienošanās un pārņemšanas (M&A) konsultāciju pakalpojumi. Investīciju bankas darbojas kā starpnieki vai kapitāla izpēte. Abi piedāvā izcilu darba pieredzi un lielisku atalgojumu. Izvēloties vienu pār otru, patiesībā vairāk nekā viss ir atkarīgs no personības. Šajā rokasgrāmatā tiks sadalītas galvenās atšķirības starp kapitāla pētījumiem un ieguldījumu bankām.
Ko dara kapitāla izpētes asociētie darbinieki / analītiķi?
Pētījumu analītiķi Kapitāla pētījumu analītiķis Kapitāla pētījumu analītiķis nodrošina valsts uzņēmumu pētījumu izplatīšanu un izplata šos pētījumus klientiem. Mēs aptveram analītiķu algu, amata aprakstu, nozares ieejas punktus un iespējamos karjeras ceļus. aptver akciju grupu, parasti vienā nozarē, un publicē ziņojumus ar ieteikumiem par to, vai ieguldītājiem vajadzētu pirkt, pārdot vai turēt akcijas (ar lieko svaru, nepietiekamo svaru, tirgus svaru).
Darbam kapitāla izpētē parasti nepieciešams:
- Finanšu modeļu veidošana
- Kapitāla izpētes ziņojumu rakstīšana (pārklājuma ierosināšana, ceturkšņa rezultāti, ziņu atjaunināšana, ieteikumu izmaiņas utt.)
- Nozares pētījumu veikšana
- Excel izklājlapu atjaunināšana Excel resursi Uzziniet programmu Excel tiešsaistē, izmantojot 100 bezmaksas Excel apmācības, resursus, ceļvežus un apkrāptu lapas! Finanšu resursi ir labākais veids, kā apgūt programmu Excel pēc saviem noteikumiem. un Word dokumenti
- Saruna ar to uzņēmumu vadību, uz kuriem tie attiecas
- Investīciju aktualitāšu paziņošana investoriem un sabiedrībai
Ko dara investīciju baņķieri?
Investīciju baņķieri konsultē klientus par parakstīšanu (kapitāla piesaistīšana, IPO IPO process IPO process ir tāds, kad privāts uzņēmums pirmo reizi publiski emitē jaunus un / vai esošus vērtspapīrus. Pieci soļi, kas detalizēti apspriesti utt.), Apvienošanās un apvienošanās. iegādes Apvienošanās Apvienošanās Iegūšanas apvienošanās un apvienošanās process Šajā rokasgrāmatā ir aprakstīti visi apvienošanās un apvienošanās procesa posmi. Uzziniet, kā tiek pabeigtas apvienošanās, iegādes un darījumi. Šajā ceļvedī mēs izklāstīsim iegādes procesu no sākuma līdz beigām, dažādus pircēju veidus (stratēģiskos un finanšu pirkumus), sinerģiju nozīmi un darījumu izmaksas, korporatīvās finanses Korporatīvo finanšu pārskats Korporatīvās finanses nodarbojas ar kapitāla struktūru korporācijas finansējums un darbības, kuras vadība veic, lai palielinātu vērtību, un vispārējie padomdevēju mandāti.
Investīciju bankas analītiķa / asociētā darbinieka darbam lielākoties ir nepieciešamas šādas darbības:
- Pīķa grāmatu izveide Investīciju banku grāmata Kā izveidot investīciju bankas pieres grāmatu. Šajā rokasgrāmatā būs iemācīts, kas ir iekļauts, kā izveidot IB piereģistrācijas grāmatu, un sniegti slaidu piemēri (prezentācijas PowerPoint)
- Finanšu modeļu veidošana Finanšu modeļu veidi Visizplatītākie finanšu modeļu veidi ir: 3 pārskatu modelis, DCF modelis, M&A modelis, LBO modelis, budžeta modelis. Atklājiet 10 populārākos Excel veidus
- Ad hoc finanšu analīzes veikšana Finanšu pārskatu analīze Kā veikt finanšu pārskatu analīzi. Šī rokasgrāmata iemācīs jums veikt peļņas vai zaudējumu aprēķina, bilances un naudas plūsmas pārskata finanšu pārskatu analīzi, ieskaitot maržas, rādītājus, izaugsmi, likviditāti, sviras, atdeves likmes un rentabilitāti.
- Darījumu veidošanas dokumenti (prospekts, konfidenciālas informācijas memorands CIM - konfidenciālas informācijas memorands Konfidenciālas informācijas memorands (CIM) ir dokuments, ko M&A izmanto, lai pārdošanas procesā nodotu svarīgu informāciju. Ceļvedis, piemēri un veidne, Teaser, Nodomu protokols, utt.)
Kāds personības veids ir piemērots kapitāla izpētei?
Cilvēka tips, kurš ir piemērots kapitāla izpētei, ir tas, kuram patīk rakstīt, kārtot, veikt finanšu analīzi un ir introverts.
- Rakstīšana: Pētījumu analītiķiem ir jāraksta daudz lietu. Viņi publicē garus pārskatus (uzsākot pārklājumu), periodiskus atjauninājumus (ceturkšņa rezultāti) un īpašas piezīmes (izmaiņas pārvaldībā, iegādes, jauni izdevumi utt.).
- Rutīna: Daudz kas no pētījumu analītiķiem ir rutīnas pamatā. Viņiem ir ienākumu kalendārs, kad visi uzņēmumi, uz kuriem tie attiecas, ziņo par saviem rezultātiem un ap šiem datumiem izsniedz pārskatus. Viņi var arī plānot grafiku, kad viņi uzsāks jaunu krājumu segšanu.
- Finanšu analīze: Ir ļoti daudz finanšu modelēšanas. Kas ir finanšu modelēšana Finanšu modelēšana tiek veikta programmā Excel, lai prognozētu uzņēmuma finanšu rādītājus. Pārskats par to, kas ir finanšu modelēšana, kā un kāpēc veidot modeli. , nozares analīze un skaita samazināšanās kapitāla izpētē.
- Introverts: Tas nenozīmē, ka pētījumu analītiķi patiesībā ir introverti, bet kapitāla izpētē salīdzinājumā ar ieguldījumu banku darbību vai pārdošanu un tirdzniecību ir daudz mazāk pārdošanas komponentu vai klientu attiecību. Jums vajadzētu baudīt klusu un patstāvīgu darbu, ja vēlaties būt pētījumu analītiķis vai asociētais darbinieks.
Kāda veida personība ir piemērota investīciju bankām?
Investīciju bankām ir piemērots cilvēks, kuram patīk rakstīt, kārtot, veikt finanšu analīzi un ekstraverts.
- Excel modelēšana: Jaunākie baņķieri daudz laika pavada programmā Excel, veidojot vēršu modeļus. Finanšu modeļu veidi Visizplatītākie finanšu modeļu veidi ir: 3 pārskatu modelis, DCF modelis, M&A modelis, LBO modelis, budžeta modelis. Atklājiet 10 populārākos veidus vai vienkārši veiciet ad hoc analīzi.
- Projekta darbs: Baņķieri strādā pie darījumiem, tāpēc darbplūsma ir vienveidīga (bet stundas vienmēr ir garas).
- A tips: Viņi parasti ir izejoši, ambiciozi, organizēti un apzinās statusu.
- Gluda: Lai kāptu caur rindām, investīciju baņķieriem jābūt labiem pārdevējiem.
Kāds ir kapitāla pētījumu un ieguldījumu banku dzīvesveids?
Pētījumu analītiķi strādā ilgas stundas, bet ne tuvu tik ilgi, cik investīciju baņķieri Kāpēc Investīciju banku darbība? Gandrīz katrs investīciju bankas intervētājs uzdos jautājumu: kāpēc tieši investīciju banka? Es vēlos strādāt investīciju banku jomā, jo tas ir ātrākais veids, kā apgūt finanšu modelēšanu, vērtēšanu, Excel un izprast lielo korporatīvo darījumu būtību. Es apzinos, ka darbam ir stingra hierarhija, ļoti garas stundas. Parasti tie sākas agrāk, ap pulksten 7 vai 8 no rīta, un strādā līdz apmēram pulksten 20:00. Pētījumos 12 stundu dienas jāplāno kā diezgan ikdienišķas, turpretī investīciju baņķieriem vajadzētu plānot vismaz 15 stundas.
Lai gan kapitāla izpētē ir daudz darba, tas ir mazāk svārstīgs un nepastāvīgs nekā ieguldījumu banka, kur nav paredzama darījumu plūsma.
Kāda ir kompensācija kapitāla izpētē salīdzinājumā ar investīciju bankām?
Sākotnējās algas Investīciju baņķiera alga Investīciju baņķiera alga ir viena no augstākajām pasaulē. Viņiem tiek izmaksāta pamatalga un prēmija par viņu kompensāciju. Uzziniet, cik viņi nopelna. Analītiķis uzreiz no universitātes var sagaidīt, ka nopelnīs vairāk nekā USD 100 000, bet stundā tas varētu būt tik mazs kā USD 20-35, ja darbs 100 stundas nedēļā ir salīdzināms pētniecībai un investīciju bankām, taču prēmiju struktūrā ir lielas atšķirības . Kaut arī junioru investīciju banku pozīcijas bonusa veidā var nopelnīt 50–100% no savas bāzes, pētniecībā tas varētu būt tuvāk 0–25%. Lai iegūtu sīkāku informāciju, skatiet mūsu kompensācijas rokasgrāmatas Kompensācijas kompensācijas un algu rokasgrāmatas darbam korporatīvo finanšu, investīciju banku, kapitāla izpētes, FP & A, grāmatvedības, komercbanku, FMVA absolventu darbavietās.
Zemāku prēmiju iemesls ir tas, ka kapitāla izpēti bieži uzskata par izmaksu centru, nevis banku peļņas centru. Tas var būt taisnība, taču kapitāla izpētei ir izšķiroša loma, palīdzot citām nodaļām nopelnīt naudu. Augstas kvalitātes seguma reputācija palielina jūsu izredzes vadīt IPO IPO procesu IPO process ir tāds, kurā privāts uzņēmums pirmo reizi emitē sabiedrībai jaunus un / vai esošus vērtspapīrus. Pieci soļi, kas detalizēti apspriesti, vai papildu piedāvājums, un tos bieži apbalvo ieguldījumu pārvaldnieki, veicot darījumus ar šīs bankas starpniecību.
Kapitāla izpēte pret investīciju bankām - Kurš ir interesantāks darbs?
Tas ir pilnīgi subjektīvi.
Kapitāla izpētē jūs strādājat ar publiski pieejamu informāciju, bieži runājat ar vadību un sagatavojat ieteikumus.
Investīciju banku jomā jūs bieži nodarbojaties ar nepublisko informāciju, strādājat darījumos un darījumos un jums ir vairāk pārdošanas leņķa.
Abi ir interesanti - tas ir par to, kura ir jums piemērotāka personība. Abi prasa daudz finanšu modelēšanas, un abi var būt ļoti noderīgi.
Papildu resursi
Šis ir bijis finanšu ceļvedis kapitāla izpētei salīdzinājumā ar investīciju banku darbību. Lai iegūtu atbilstošākus resursus, lūdzu, skatiet šos papildu karjeras ceļvežus:
- Equity Research Associate amata apraksts Equity Research Associate Darba apraksts Šajā kapitāla pētniecības asociētā amata aprakstā ir izklāstītas galvenās prasmes, pieredze un izglītība, kas nepieciešama darbam. Kapitāla izpētes asociētie partneri sniedz vērtspapīru datu analīzi, lai informētu fondu pārvaldniekus un palīdzētu viņiem ieguldījumu procesā. Šajā jomā ir nepieciešamas problēmas risināšanas zināšanas un plašas zināšanas par akciju tirgu
- Kapitāla izpētes intervijas jautājumi Kapitāla izpētes intervijas jautājumi Kapitāla izpētes intervijas jautājumi un atbildes. Šajā sarakstā ir iekļauti visbiežāk sastopamie intervijas jautājumi, kurus izmanto, lai algotu kapitāla izpētes analītiķi vai asociēto personu. Ja jums būtu jāiegulda miljons dolāru, ko jūs ar to darītu? - Pastāsti man par uzņēmumu, kuru tu apbrīno, un kas to padara pievilcīgu. - Ielieciet man krājumus
- Vērtēšanas metodes Novērtēšanas metodes Vērtējot uzņēmumu kā pastāvīgu uzņēmējdarbību, tiek izmantotas trīs galvenās vērtēšanas metodes: DCF analīze, salīdzināmi uzņēmumi un precedenta darījumi. Šīs vērtēšanas metodes tiek izmantotas investīciju bankās, kapitāla pētījumos, privātajā kapitālā, korporatīvajā attīstībā, apvienošanā un pārņemšanā, ar piesaistītu izpirkšanu un finansēs
- Finanšu modelēšanas ceļvedis Bezmaksas finanšu modelēšanas ceļvedis Šajā finanšu modelēšanas ceļvedī ir iekļauti Excel padomi un paraugprakse par pieņēmumiem, virzītājspēkiem, prognozēšanu, trīs paziņojumu sasaisti, DCF analīzi un citu informāciju.
