Ētiskie un juridiskie standarti: kāda ir atšķirība? Pieņemot lēmumus, kas ir ētiski un cieņā pret likumiem, investīciju profesionāļi visā pasaulē pastāvīgi ievēro. Šādi lēmumi izriet no zināšanām par tiesību sistēmu, kuru centrā ir visu pušu intereses, un indivīda paša profesionālā vērtējuma. Tomēr pastāv situācijas, kad iespējamā rīcība pārkāpj vai nu profesionālo ētiku, vai likumus. Šajā rakstā mēs izpētīsim atšķirības starp abiem un vadīsim lēmumu pieņemšanu šādos scenārijos.
Ētisko standartu noteikšana
Ētika attiecas uz morālo rīcību, kas ņem vērā un cenšas dot labumu visām ieinteresētajām personām konkrētajā situācijā. Pirms ētiska lēmuma pieņemšanas indivīdam jāspēj identificēt iespējamo neētisko rīcību un apzīmēt to kā tādu. Ētiskā rīcība ietver arī centienus radīt labākos rezultātus ieguldījumu profesionālim, klientam un firmai.
Piemēram, ieguldījumu fonds var izskaidrot riskus, kas rodas, ieguldot dažādās aktīvu klasēs pirms portfeļa izveidošanas, vai solot klientiem noteiktu sagaidāmo atdevi. Paredzētā atdeve Paredzētā ieguldījumu atdeve ir paredzamā iespējamās peļņas varbūtības sadalījuma vērtība, ko tā var sniegt ieguldītājiem. Ieguldījuma atdeve ir nezināms mainīgais, kuram ir dažādas vērtības, kas saistītas ar dažādām varbūtībām. . Lai gan šāda izpaušana var atturēt dažus potenciālos jaunus klientus, tā uzlabos uzņēmuma ilgtermiņa rentabilitāti, jo šī darbība var mazināt iespēju neapmierinātiem klientiem sākt tiesvedību pret firmu. Ieguldījumu sabiedrībai nav obligāti pienākums atklāt šādu informāciju, bet tā var rīkoties, lai tiktu uztverta kā ētiska.
Juridisko standartu noteikšana
Investīciju nozarē juridisko standartu noteikšana ir daudz vienkāršāka nekā ētikas standarti. Rīkoties likumīgi nozīmē ievērot uzņēmuma jurisdikcijā piemērojamos tiesību aktus. Piemēram, uzņēmumam var prasīt grāmatvedības praksi, kas ievēro GAAP GAAP GAAP jeb vispārpieņemtie grāmatvedības principi ir vispāratzīts noteikumu un procedūru kopums, kas paredzēts korporatīvās grāmatvedības un finanšu pārskatu pārvaldībai. GAAP ir visaptverošs grāmatvedības prakses kopums, ko kopīgi izstrādājusi Finanšu grāmatvedības standartu padome (FASB), un IFRS vai SFPS SFPS standarti IFRS standarti ir starptautiski finanšu pārskatu standarti (IFRS), kas sastāv no grāmatvedības noteikumu kopuma, kas nosaka, kā darījumi un par citiem grāmatvedības notikumiem jāziņo finanšu pārskatos. Tie ir paredzēti, lai saglabātu uzticamību un pārredzamību finanšu pasaules standartos.
Šādus likumus regulatori ir izstrādājuši, apsverot visu jauno tiesību aktu ietekmi. Likumi parasti ir reaktīvi, kas nozīmē, ka tie tiek īstenoti pēc lieliem skandāliem un to mērķis ir novērst neveselīgu vidi; piemēram, Sarbanes-Oxley Act Sarbanes-Oxley Act Sarbanes-Oxley Act ir ASV federālais likums, kura mērķis bija aizsargāt investorus, padarot korporatīvo informāciju ticamāku un precīzāku. . Labākie likumi ir proaktīvi un to mērķis ir novērst skandālus, pieprasot preventīvas, labākās prakses darbības.
Ētiski, bet nelikumīgi
Atgriežoties pie dilemmas par ētisko un juridisko standartu, lēmums var būt ētisks, bet pārkāpj noteiktus likumus. Parasts piemērs tam ir “trauksmes izziņošana” vai personas atklāta negodīga, korumpēta vai nelikumīga darbība. Kaut arī var būt ētiski nosodīt šādu darbību, tā rīkojoties, tā var pārkāpt organizācijas politiku un tādējādi tikt uzskatīta par nelikumīgu.
Saskaroties ar šādu dilemmu, ieguldījumu profesionālim pirms darbības jāapsver savas darbības sekas. Šādas darbības novēršanai var būt ieviestas alternatīvas sistēmas, piemēram, iekšēju diskusiju rīkošana vai anonīma izgāšanas pakalpojuma izmantošana. Būtībā nav noteiktu sistēmu, kas vadītu indivīda uzvedību šādās situācijās. Ieguldījumu profesionālim būs jāizmanto vislabākais vērtējums un jāievēro darbības virziens, kas klientiem, ģimenei, kolēģiem, darba devējiem un tirgus dalībniekiem sniegs vislielāko labumu.
Neētiski, bet likumīgi
Un otrādi, lēmums var būt saistīts ar noteiktiem tiesību aktiem, taču to var uzskatīt par neētisku. Piemēram, dažās valstīs nav likumu, kas aizliedz tirdzniecību, kamēr viņiem ir iekšējās zināšanas. Tādējādi, lai gan tirdzniecība šajos apstākļos var būt likumīga, daudzi to uzskata par ļoti neētisku.
Arī šajā gadījumā ieguldījumu profesionālim būtu jāapsver visas viņa darbības sekas. Piemēram, profesionālis var sev pajautāt, kāpēc viņiem vispār ir šāda informācija, un rīkoties, lai turpmāk izvairītos no šādas situācijas. Alternatīvi, profesionālis var izvēlēties ignorēt šo informāciju un turpināt tirdzniecību kā parasti.
Secinājums
Ja ieguldījumu profesionālis nonāk situācijā, kad vienīgie acīmredzamie rīcības virzieni pārkāpj ētikas vai juridiskos principus, viņam jānovērtē situācija un jāapsver jauni rīcības veidi, kas to nedara. Vēl svarīgāk ir tas, ka uzņēmumiem un privātpersonām pastāvīgi jāveic aktīvi pasākumi, lai mazinātu šādu situāciju rašanās varbūtību.
Papildu resursi
Finanses piedāvā finanšu modelēšanas un vērtēšanas analītiķi (FMVA) ™ FMVA® sertifikāciju. Pievienojieties 350 600+ studentiem, kuri strādā tādos uzņēmumos kā Amazon, J.P.Morgan un Ferrari sertifikācijas programma tiem, kas vēlas virzīt savu karjeru uz nākamo līmeni. Lai turpinātu mācīties un virzīt savu karjeru, noderēs šādi resursi:
- Profesionāls profesionālis Termins profesionāls attiecas uz ikvienu, kurš pelna iztiku, veicot darbību, kurai nepieciešama noteikta līmeņa izglītība, prasmes vai apmācība.
- Grāmatvedības ētika Grāmatvedības ētika Grāmatvedības ētika ir svarīga tēma, jo mēs kā grāmatveži esam galvenais personāls, kurš piekļūst personu un organizāciju finanšu informācijai. Šāda vara ietver arī informācijas ļaunprātīgas izmantošanas vai manipulācijas ar skaitļiem potenciālu un iespējas, lai uzlabotu uzņēmuma uztveri vai panāktu ieņēmumu pārvaldību.
- GAAP GAAP GAAP jeb vispārpieņemtie grāmatvedības principi ir vispāratzīts noteikumu un procedūru kopums, kas paredzēts uzņēmumu grāmatvedības un finanšu pārskatu pārvaldībai. GAAP ir visaptverošs grāmatvedības prakses kopums, kuru kopīgi izstrādāja Finanšu grāmatvedības standartu padome (FASB) un
- IFRS standarti IFRS standarti IFRS standarti ir Starptautiskie finanšu pārskatu standarti (IFRS), kas sastāv no grāmatvedības noteikumu kopuma, kas nosaka, kā darījumos un citos grāmatvedības notikumos jāziņo finanšu pārskatos. Tie ir paredzēti, lai saglabātu uzticamību un pārredzamību finanšu pasaulē
- Sarbanes-Oxley Act Sarbanes-Oxley Act Sarbanes-Oxley Act ir ASV federālais likums, kura mērķis bija aizsargāt investorus, padarot korporatīvo informāciju ticamāku un precīzāku.
