Inflācijas riska ierobežošana ir ieguldījums, kas tiek veikts, lai aizsargātu ieguldītāju pret naudas pirktspējas samazināšanos preču un pakalpojumu cenu pieauguma dēļ. Produkti un pakalpojumi Produkts ir taustāms priekšmets, kas tiek laists tirgū, lai iegūtu uzmanību, uzmanību, vai patēriņš, kamēr pakalpojums ir nemateriāls priekšmets, kas rodas no. Ideālie ieguldījumi riska ierobežošanai pret inflāciju ietver tos, kuri saglabā savu vērtību inflācijas laikā vai kuru vērtība palielinās noteiktā laika periodā.
Tradicionāli priekšroka tiek dota tādām investīcijām kā zelts un nekustamais īpašums kā labai hedžei pret inflāciju. Tomēr daži investori joprojām dod priekšroku ieguldījumiem akcijās, cerot ilgtermiņā kompensēt inflāciju.
Kopsavilkums
- Inflācijas riska ierobežošana attiecas uz ieguldījumiem, kas pasargā investorus no naudas pirktspējas samazināšanās inflācijas dēļ.
- Paredzams, ka investīciju vērtība saglabāsies vai palielināsies inflācijas ciklu laikā.
- Investori iesaistās inflācijas riska ierobežošanā ar mērķi aizsargāt savu ieguldījumu vērtību un uzturēt ekspluatācijas izmaksas zemākajā līmenī.
Kāpēc uzņēmumi ierobežo inflāciju
Tālāk ir uzskaitīti daži iemesli, kāpēc uzņēmumi iesaistās inflācijas riska ierobežošanā:
1. Aizsargājiet viņu ieguldījumu vērtību
Galvenais iemesls, kāpēc uzņēmumi iesaistās inflācijas riska ierobežošanā, ir pasargāt savus ieguldījumus no vērtības samazināšanās inflācijas periodos. Atsevišķu veidu ieguldījumi vērtības pieaugumā normālos ekonomikas ciklos, bet inflācijas ciklu laikā pēc inflācijas ietekmes faktoru samazināšanās.
Piemēram, ieguldītājs var iegādāties ieguldījumu ar gada atdevi 5%. Tomēr gada beigās, kad investors plāno pārdot ieguldījumu, inflācijas līmenis paātrinās līdz 6%. Tas nozīmē, ka ieguldītājs cietīs 1% zaudējumus, kas ir viņu pirktspējas zaudējumi.
Lai izvairītos no savu ieguldījumu vērtības neatbilstības, investori veic stabilus ieguldījumus, kuru vērtība inflācijas periodos saglabājas vai pieaug. Piemēram, nekustamais īpašums Nekustamais īpašums Nekustamais īpašums ir nekustamais īpašums, kas sastāv no zemes un uzlabojumiem, kas ietver ēkas, armatūru, ceļus, konstrukcijas un inženierkomunikāciju sistēmas. Īpašuma tiesības piešķir zemes īpašumtiesības, uzlabojumi un dabas resursi, piemēram, derīgie izrakteņi, augi, dzīvnieki, ūdens u.c., tiek uzskatīti par labu inflācijas riska ierobežošanu, jo īres ienākumi un nekustamā īpašuma tirgus vērtība mēdz saglabāt vai inflācijas periodos.
2. Saglabājiet zemas ekspluatācijas izmaksas
Kad uzņēmums prognozē, ka inflācijas periodos tā darbības izmaksas palielināsies, tas var veikt ieguldījumus, kas viņiem palīdz uzturēt zemas darbības izmaksas. Parasti inflācija rada augstākas preču un pakalpojumu ražošanas izmaksas, kas mēdz samazināt portfeļa atdevi. Lai tiktu galā ar inflāciju, uzņēmumi var būt spiesti paaugstināt savas produkcijas cenas, samazināt darbības izmaksas vai pat pieņemt samazinātas peļņas normas. Peļņas norma Grāmatvedībā un finansēs peļņas norma ir uzņēmuma ienākumu rādītājs attiecībā pret tā ieņēmumiem. Trīs galvenās peļņas normas metrikas ir bruto peļņa (kopējie ieņēmumi mīnus pārdoto preču izmaksas (COGS)), pamatdarbības peļņa (ieņēmumi mīnus COGS un pamatdarbības izdevumi) un tīrā peļņa (ieņēmumi mīnus visi izdevumi).
Piemēram, inflācijas laikā naftas krājumi svārstās, un cenas pieaug. Tie var ievērojami palielināt aviosabiedrību darbības izmaksas. Nafta ir galvenās izmaksas, un naftas cenu pieaugums var ievērojami ietekmēt šo uzņēmumu peļņas normas.
Aviokompānijas var iesaistīties inflācijas ierobežošanā, iegādājoties naftas pārstrādes rūpnīcas, lai samazinātu degvielas cenu kāpuma risku. Tādā veidā viņi ražo reaktīvo dzinēju lidmašīnām un lidmašīnām, nevis pērk to no piegādātājiem pēc tirgus likmes.
Kā nodrošināties pret inflāciju
Valdība nosaka, vai inflācija notiks nākotnē, vai nē, analizējot dažādus ekonomiskos rādītājus. Tas var arī izmantot tādus pasākumus kā patēriņa cenu indekss (PCI) Patēriņa cenu indekss (PCI). Patēriņa cenu indekss (PCI) ir kopējās cenu līmeņa rādītājs ekonomikā. PCI sastāv no kopuma, ko parasti iegādājas preces un pakalpojumus. PCI mēra izmaiņas valsts valūtas pirktspējā un preču un pakalpojumu groza cenu līmenī. , kas mēra patēriņa preču un pakalpojumu groza cenu līmeņa izmaiņas mājsaimniecībā. Kad iestājas inflācija, valdība rīkosies, lai pārvaldītu tirgus svārstības, taču preču un pakalpojumu cenas turpinās pieaugt.
Investori var īstenot šādus pasākumus, lai pasargātu sevi no naudas pirktspējas samazināšanās inflācijas periodos:
1. Pērciet vērtspapīrus, kas aizsargāti ar inflāciju (TIPS)
Valsts kases ar inflāciju aizsargātie vērtspapīri (TIPS) ir valdības nodrošinātas obligācijas, kuras emitē ASV Valsts kases departaments, un tie ir vieni no drošākajiem vērtspapīriem pasaulē, jo tos atbalsta ASV valdība. Tas nozīmē, ka viņiem nav saistību neizpildes riska. Noklusējuma risks Noklusējuma risks, saukts arī par saistību nepildīšanas varbūtību, ir varbūtība, ka aizņēmējs neveic pilnīgu un savlaicīgu pamatsummas un procentu maksājumus, un nepastāv risks, ka valdība nepildīs savas saistības pienākums.
TIPs ietver arī inflācijas aizsardzības komponentu. Viņi pielāgo principa vērtību atbilstoši PCI izmaiņām. Neskatoties uz to, ka TIPS, iespējams, nedod visaugstāko atdevi, tie ir paredzēti, lai palielinātu vērtību, palielinoties inflācijas līmenim, un dažreiz tie var pārspēt valsts kases, ja atkal parādās inflācija.
Tomēr PADOMI nav pilnīgi ideāli, jo procentu likmēm pieaugot, tie var īslaicīgi samazināties. PAD ir ideāli piemēroti investoriem, kuri meklē aizsardzību pret inflāciju un kredītsaistību nepildīšanu, un nepieredzējuši investori tos var iegādāties, izmantojot kopfondu vai biržā tirgotu fondu (ETF).
2. Pievienojiet portfelim akcijas
Ja inflācija atkal parādīsies, ieguldījumiem akcijās būs priekšrocība, savukārt obligāciju tirgus cietīs, jo tas visā laikā nopelna fiksētu ienākumu. Krājumi ierobežo inflāciju divos galvenajos veidos, t.i., akcijas maksā dividendes, un laika gaitā tās pieaug. Uzņēmumiem pieaugot neto ieņēmumiem, tie palielina arī akcionāriem izmaksātās dividendes, kas nodrošina ieguldītājiem lielākas naudas plūsmas nākotnē.
Lielākas naudas plūsmas palielina ieguldītāju pirktspēju, pat ja inflācijas līmenis pieaug. Arī krājumu vērtība ilgtermiņā mēdz pieaugt, un diversificēta akciju portfeļa turēšana var pasargāt investorus no naudas pirktspējas samazināšanās. Piemēram, akcijas, kas tagad ir nopirktas par aptuveni 1000 ASV dolāriem, nākamajos 10 līdz 20 gados var būt vairāk nekā 100 000 USD vērtas.
3. Dažādojiet savu portfeli
Vēl viens pasākums, ko investori var veikt, lai ierobežotu inflāciju, ir izveidot diversificētu akciju portfeli no visas pasaules. Kad ASV ekonomikā vērojama naudas pirktspējas samazināšanās, citās valstīs, piemēram, Japānā, Austrālijā un Dienvidkorejā, var būt stabili cikli, kas ieguldītājiem dod pozitīvu atdevi.
Izveidojot daudzveidīgu citu valstu akciju portfeli, investori var pasargāt no naudas pirktspējas samazināšanās ASV tirgū.
Papildu resursi
Finanses piedāvā sertificētu banku un kredītu analītiķu (CBCA) ™ CBCA ™ sertifikātu sertificēto banku un kredītu analītiķu (CBCA) ™ akreditācija ir globāls kredītiķu analītiķu standarts, kas aptver finanses, grāmatvedību, kredītu analīzi, naudas plūsmas analīzi, paktu modelēšanu, aizdevumu atmaksas un vairāk. sertifikācijas programma tiem, kas vēlas karjeru pārcelt uz nākamo līmeni. Lai turpinātu mācīties un attīstītu savu zināšanu bāzi, lūdzu, izpētiet tālāk norādītos atbilstošos papildu resursus:
- Diversifikācija Diversifikācija Diversifikācija ir portfeļa resursu vai kapitāla piešķiršanas metode dažādiem ieguldījumiem. Diversifikācijas mērķis ir mazināt zaudējumus
- Biržas tirgotais fonds (ETF) Biržas tirgotais fonds (ETF) Biržas tirgotais fonds (ETF) ir populārs ieguldījumu instruments, kurā portfeļi var būt elastīgāki un dažādāki visās pieejamo aktīvu klasēs. Uzziniet par dažādiem ETF veidiem, lasot šo rokasgrāmatu.
- Ieguldījumu fondi Ieguldījumu fondi Ieguldījumu fonds ir naudas kopa, kas savākta no daudziem investoriem, lai veiktu ieguldījumus akcijās, obligācijās vai citos vērtspapīros. Ieguldījumu fondi pieder investoru grupai, un tos pārvalda profesionāļi. Uzziniet par dažādiem fondu veidiem, to darbību un ieguvumiem un kompromisiem, ieguldot tajos
- Pirktspējas paritāte Pirktspējas paritāte Pirktspējas paritātes (PPP) jēdzienu izmanto, lai veiktu daudzpusēju salīdzinājumu starp dažādu valstu nacionālajiem ienākumiem un dzīves līmeni. Pirktspēju mēra pēc noteikta preču un pakalpojumu groza cenas. Tādējādi paritāte starp divām valstīm nozīmē, ka vienas valsts valūtas vienība tiks pirkta
