Aizsardzības akcijas ir akcijas, kas demonstrē relatīvi stabilu sniegumu neatkarīgi no ekonomikas pašreizējā stāvokļa. Aizsardzības krājumus sauc arī par cikliskiem krājumiem, jo tie ir mazāk pakļauti ekonomikas ciklam. Ekonomiskais cikls. Ekonomikas cikls ir ekonomikas svārstīgais stāvoklis no ekonomiskās ekspansijas un sarukšanas periodiem. To parasti mēra ar paplašināšanās un recesijas bruto. Aizsardzības akcijas nodrošinās stabilu dividenžu izmaksu un pastāvīgāku akciju cenu.
Gaidāmās recesijas laikā Recesija ir termins, ko lieto, lai apzīmētu vispārējās ekonomiskās aktivitātes palēnināšanos. Makroekonomikā recesijas tiek oficiāli atzītas pēc diviem negatīviem IKP pieauguma tempu ceturkšņiem pēc kārtas. , investori parasti papildina savus portfeļus ar aizsardzības akcijām, jo sagaidāms, ka to sniegums būs labs, neskatoties uz ekonomikas lejupslīdi. No otras puses, cikliskie krājumi atspoguļo ekonomikas ciklu, uzplaukstot ekonomikas augšupejas laikā un ciešot lejupslīdes laikā.
Kopsavilkums
- Aizsardzības akcijas sauc arī par cikliskām akcijām. Paredzams, ka tie nodrošinās stabilākas dividendes un nemainīgu akcijas cenu.
- Kopējie aizsardzības krājumi ir uzņēmumi, kas ražo nepieciešamās preces, piemēram, komunālos pakalpojumus, veselības aprūpi vai plaša patēriņa preces.
- Tie darbojas kā droši aktīvi, kas samazina portfeļa mainīgumu un aizsargā investorus lejupslīdes laikā.
Aizsardzības krājumu identificēšana
Beta mēra akciju nepastāvību attiecībā pret kopējo tirgu. Aizsardzības akcijām parasti ir zems beta līmenis, jo tirgus svārstības tos mazāk ietekmē.
Aizsardzības krājumi tradicionāli nāk arī no nozarēm, kas ražo pirmās nepieciešamības preces vai plaša patēriņa preces. Patērētāji, kas iegādājas šādas preces vai pakalpojumus. Produkti un pakalpojumi Produkts ir taustāms priekšmets, kas tiek laists tirgū iegādei, uzmanībai vai patēriņam, savukārt pakalpojums ir nemateriāls priekšmets, kas rodas, ja to darīs neatkarīgi no recesijas. Viņi arī nepirks preču vai pakalpojumu pārpalikumu, pat ja ir pieejama nauda tērēšanai, ja ekonomika uzplaukst.
Aizsardzības krājumu piemēri ir komunālie pakalpojumi, piemēram, elektrība, ūdens un apkure, kā arī būtiskas sadzīves lietas, piemēram, ziepes, mazgāšanas līdzekļi un pārtikas preces.
Kāpēc jāiegulda aizsardzības krājumos?
1. Palīdz samazināt portfeļa svārstīgumu
Aizsardzības akcijas daudzos portfeļos darbojas, lai mazinātu portfeļa svārstīgumu. Ekonomikas lejupslīdes laikā ieguldītāji paļaujas uz aizsardzības akcijām, lai pasargātu tos no turpmākiem zaudējumiem. Aizsardzības uzņēmumi nodrošina arī augstu dividenžu ienesīgumu lāču tirgū, kas padara to par pievilcīgu papildinājumu ieguldītāja portfelim.
2. Kalpo kā reāla iespēja mazāk pieredzējušiem investoriem
Investoriem, kuri neko daudz nezina par akciju tirgu, aizsardzības akcijas ir laba iespēja sākt. Tie ļauj investoriem vispirms sajust tirgu, neprasot, lai viņi sadedzina savu kapitālu ar agresīvākām akcijām.
Lai izvairītos no riska, izvairieties no riska. Kādam, kurš vēlas izvairīties no riska, ir raksturīga iezīme vai iezīme, ka viņš dod priekšroku izvairīties no zaudējumiem, nevis gūt peļņu. Šis raksturlielums parasti tiek piesaistīts investoriem vai tirgus dalībniekiem, kuri dod priekšroku ieguldījumiem ar zemāku ienesīgumu un salīdzinoši zināmiem riskiem, nevis ieguldījumiem ar potenciāli lielāku ienesīgumu, bet arī ar lielāku nenoteiktību un lielāku risku. ieguldītājam, aizsardzības akcijas ir piemērota izvēle. Tas ievērojami samazina risku, vienlaikus piedāvājot atbilstošu atlīdzību.
3. Nodrošina vienmērīgu ieņēmumu plūsmu (izmantojot dividendes)
Aizsardzības akcijas ir arī labs līdzeklis ienākumu gūšanai, izņemot akciju tirdzniecību. Tas parasti nodrošina labākās dividendes gan vēršu, gan lāču tirgos. Bulls pret lāci. Vārds bullis pret lāci apzīmē sekojošās tendences akciju tirgos - neatkarīgi no tā, vai tie novērtē vai pazeminās vērtību - un kas ir tas, kas ieguldītājiem nodrošina stabilu ienākumu plūsmu.
Visbeidzot, gadā ir periodi, kad tirgi nav nedz lācīgi, nedz bullish - tā vietā tas ir ļoti nestabils. Šādos apstākļos aizsardzības akcijas ir viens no labākajiem ieguldījumiem, lai aizsargātu ieguldītāja kapitālu un samazinātu risku.
Praktiskais piemērs
2020. gada koronavīrusa pandēmija izraisīja būtiskas svārstības ar lieliem akciju tirgus kritumiem, izraisot daudzu investoru paniku. Kamēr Dow Jones Industrial Average (DJIA), S&P 500 un Nasdaq visā pandēmijas laikā ienirst, aizsardzības akcijas kļūst par drošu patvērumu bailīgiem investoriem.
B&G Foods Inc (BGS) ir aizsardzības krājumu piemērs, kas pandēmijas laikā spēja piedāvāt stabilu ieguldījumu atdevi. Uzņēmums ražo, pārdod un izplata pārtikas produktus, saldētus pārtikas produktus un mājsaimniecības produktus. 2020. gada pirmajos sešos mēnešos uzņēmuma akcijas pieauga par 36%.
Salīdzinājumam - American Airlines (AAL) ir cikliska akciju piemērs, ko ļoti ietekmē ekonomikas cikls un ko īpaši ietekmēja pandēmija.
Saistītie lasījumi
Finanses ir oficiālais globālā sertificētā banku un kredīta analītiķu (CBCA) ™ CBCA ™ sertifikāta nodrošinātājs. Sertificētā banku un kredītu analītiķu (CBCA) ™ akreditācija ir pasaules mēroga kredītanalītiķu standarts, kas aptver finanses, grāmatvedību, kredīta analīzi, naudas plūsmas analīzi. , derību modelēšana, aizdevuma atmaksa un citas darbības. sertifikācijas programma, kas izstrādāta, lai palīdzētu ikvienam kļūt par pasaules klases finanšu analītiķi. Lai turpinātu virzīties uz priekšu, noderēs tālāk norādītie papildu finanšu resursi:
- Cikliskā rūpniecība Cikliskā rūpniecība Cikliskā nozare attiecas uz nozares veidu, kuras ieņēmumu gūšanas iespējas ir saistītas ar biznesa ciklu. Citiem vārdiem sakot, cikliska nozare
- Ekonomiskā depresija Ekonomiskā depresija Ekonomiskā depresija ir gadījums, kad ekonomikā ir finanšu satricinājums, kas bieži ir negatīvas darbības rezultāts, pamatojoties uz valsts iekšzemes kopprodukta (IKP) līmeni. Tā ir daudz sliktāka nekā recesija, ievērojami samazinoties IKP un parasti ilgstot daudzus gadus.
- Ekonomiskā katastrofa 2020. gadā Ekonomiskā katastrofa 2020. gadā Ekonomikas katastrofu izraisīja pandēmija COVID-19. Pēkšņa vīrusa parādīšanās, tā strauja izplatīšanās un neskaidrība par to, kā
- VIX VIX Čikāgas padomes opciju birža (CBOE) izveidoja VIX (CBOE Volatilitātes indeksu), lai novērtētu ASV akciju tirgus paredzamo 30 dienu svārstīgumu, ko dažkārt dēvē par "baiļu indeksu". VIX pamatā ir S&P 500 indeksa opciju cenas
