Kredītu tirgus parāda un izmantojamā ienākuma attiecība ir finanšu metrika, ko izmanto, lai izmērītu finanšu apstākļus mājsaimniecībās. Mājsaimniecība attiecas uz cilvēku sociālo vienību, kas dzīvo kopā zem viena jumta un kopīgi izmanto resursus, pat ja tie nav savstarpēji saistīti. ASV. Attiecība salīdzina mājsaimniecību turēto parāda kopējo summu ar mājsaimniecību rīcībā esošo ienākumu (ienākumiem pēc nodokļiem). Kredītu tirgus parāda un izmantojamā ienākuma attiecību sauc arī par mājsaimniecību parāda un izmantojamā ienākuma attiecību.
Formula kredīta un tirgus parāda un izmantojamo ienākumu attiecībai
Kur:
- Kredītu tirgus parāds attiecas uz visu esošo hipotēku aizdevumu saistību pašreizējo vērtību. Hipotēka Hipotēka ir aizdevums, ko nodrošina hipotēkas aizdevējs vai banka un kas ļauj privātpersonai iegādāties māju. Lai gan ir iespējams ņemt kredītus, lai segtu visas mājas izmaksas, biežāk aizdevumu nodrošina apmēram 80% no mājas vērtības. , mājsaimniecību kredītlīnijas un visu mājsaimniecību hipotēku aizdevumu saistības.
- Vienreizējie ienākumi attiecas uz visu mājsaimniecību nopelnītajiem ienākumiem pēc nodokļu nomaksas.
Praktiskais piemērs
A valstī ir piecas mājsaimniecības. Katras mājsaimniecības kredīta tirgus parāds un izmantojamais ienākums ir parādīts zemāk. Kāds ir A valsts kredītu tirgus parāds un izmantojamais ienākums?
Lai noteiktu A valsts kredītu tirgus parāda un izmantojamā ienākuma attiecību, mēs saskaitām visu mājsaimniecību kredītu tirgus parādu un dalām to ar visu mājsaimniecību rīcībā esošā ienākuma summu. Aprēķini ir parādīti zemāk:
Kopējais kredītu tirgus parāds = $250,000 + $450,000 + $30,000 + $150,000 + $650,000 = $1,530,000
Kopējie vienreizējie ienākumi = $120,000 + $200,000 + $40,000 + $150,000 + $1,000,000 = $1,510,000
Kredīta un tirgus parāda un izmantojamā ienākuma attiecība = 1 530 000 USD / 1 510 000 USD x 100 = 101.32%
Kā interpretēt
Kredītu tirgus parāda un izmantojamā ienākuma attiecība mēra mājsaimniecību spēju pārvaldīt esošo parādu no viņu rīcībā esošā ienākuma. Attiecību var interpretēt kā kredīta tirgus parāda dolāra summu uz vienu mājsaimniecību rīcībā esošā ienākuma dolāru. Iepriekš minētajā piemērā mājsaimniecībām A valstī ir kredīta tirgus parāds 1,01 USD par vienu izmantojamā ienākuma dolāru.
Lielāka attiecība bieži tiek uzskatīta par nevēlamu un riskantu. Jo augstāks rādītājs, jo vairāk mājsaimniecības ir uzņēmīgas pret nelabvēlīgām izmaiņām ekonomiskajos apstākļos. Lai ilustrētu faktu, apsveriet divus tālāk minētos scenārijus:
Vienkāršības labad pieņemsim, ka parādam abās valstīs ir 5% gada procentu likme. Efektīva gada procentu likme Efektīva gada procentu likme (EAR) ir procentu likme, kas koriģēta, lai palielinātu likmi noteiktā laika posmā. Vienkārši sakot, efektīvs kopējais nenomaksāto kredītu tirgus parāds un tas, ka visas mājsaimniecības abās valstīs ir viendabīgas. Tādējādi mājsaimniecībām B valstī būtu lielāks kredītrisks, jo viņi redzētu salīdzinoši zemāku rīcībā esošo ienākumu procentu maksājumu apkalpošanai.
Palielināts procentu maksājumu slogs var likt mājsaimniecībām (1) samazināt patēriņu. Patēriņš Patēriņš tiek definēts kā preču un pakalpojumu izmantošana mājsaimniecībā. Tā ir sastāvdaļa iekšzemes kopprodukta (IKP) aprēķināšanā. Makroekonomisti parasti izmanto patēriņu kā kopējās ekonomikas aizstājēju. un tēriņus, (2) samazināt savus uzkrājumus vai (3) samazināt pamatsummas atmaksas summu. Tas negatīvi ietekmētu ekonomiku, jo samazināts patēriņš un tēriņi palēninātu ekonomiku.
Procentu likmju pieauguma fona apstākļos ir gaidāma augsta attiecība - pieaugošās procentu likmes var likt mājsaimniecībām nokavēt savu parādu. Tāpēc politikas veidotāji, nosakot procentu likmju politiku, pievērš īpašu uzmanību attiecībai.
Noslēgumā jāsaka, ka attiecība ir mājsaimniecību relatīvās finansiālās neaizsargātības rādītājs. Augstāks rādītājs norāda uz augstāku mājsaimniecību kredītrisku, savukārt zemāks rādītājs norāda uz zemāku mājsaimniecību kredītrisku. Attiecība jāņem vērā pašreizējos makroekonomiskajos apstākļos, lai noteiktu, vai attiecība ir vai nav.
Piemēram, valsts ar koeficientu 180% ar 0% procentu likmju vidi būtu daudz mazāk satraucoša nekā cita valsts ar koeficientu 180%, bet 10% procentu likmju vidē.
Papildu resursi
Finanses ir oficiālais finanšu modelēšanas un vērtēšanas analītiķa (FMVA) ™ FMVA® sertifikācijas nodrošinātājs. Pievienojieties 350 600+ studentiem, kuri strādā tādos uzņēmumos kā Amazon, J.P.Morgan un Ferrari sertifikācijas programma, kas paredzēta ikviena pārveidošanai par pasaules klases finanšu analītiķi.
Lai turpinātu mācīties un pilnveidot savas zināšanas par finanšu analīzi, mēs iesakām tālāk norādītos papildu finanšu resursus:
- Patērētāja pārpalikuma formula Patērētāja pārpalikuma formula Patērētāja pārpalikums ir ekonomisks mērījums, lai aprēķinātu ieguvumu (t.i., pārpalikumu) no tā, ko patērētāji ir gatavi maksāt par preci vai pakalpojumu, salīdzinot ar tā tirgus cenu. Patērētāja pārpalikuma formula ir balstīta uz ekonomisko teoriju par robežas lietderību.
- Ekonomiskie rādītāji Ekonomiskie rādītāji Ekonomikas rādītājs ir rādītājs, ko izmanto, lai novērtētu, novērtētu un novērtētu makroekonomikas vispārējo veselības stāvokli. Ekonomiskie rādītāji
- Iekšzemes kopprodukts (IKP) Iekšzemes kopprodukts (IKP) Iekšzemes kopprodukts (IKP) ir standarta valsts ekonomiskās veselības rādītājs un tās dzīves līmeņa rādītājs. Arī IKP var izmantot, lai salīdzinātu dažādu valstu produktivitātes līmeni.
- Pirktspējas paritāte Pirktspējas paritāte Pirktspējas paritātes (PPP) jēdzienu izmanto, lai veiktu daudzpusēju salīdzinājumu starp dažādu valstu nacionālajiem ienākumiem un dzīves līmeni. Pirktspēju mēra pēc noteikta preču un pakalpojumu groza cenas. Tādējādi paritāte starp divām valstīm nozīmē, ka vienas valsts valūtas vienība tiks pirkta
