Absolūto atdevi var definēt kā atdevi, t.i., absolūtu peļņu vai zaudējumus, ko ieguldījums rada noteiktā laika periodā. Peļņa vai zaudējumi tiek izteikti procentos no kopējā ieguldījuma.
Kā tiek aprēķināta absolūtā atdeve?
Absolūto atdevi aprēķina šādi:
Pieņemsim, ka, piemēram, investors ieguldīja nekustamajā īpašumā par 85 000 USD. Divus gadus vēlāk īpašuma pārdošanas vērtība pieauga līdz 105 000 USD. Iepriekš minētās formulas piemērošana ieguldījumam:
Šeit ieguldītājs guva absolūtu ienesīgumu 23.53% uz īpašumu.
Absolūtās atgriešanās stratēģija - funkcijas
1. Pozitīva atdeve
Absolūtās atdeves stratēģijas mērķis ir radīt pozitīvu ienesīgumu par katru cenu neatkarīgi no tā, vai kapitāla tirgi Kapitāla tirgi Kapitāla tirgi ir valūtas maiņas sistēma, kas pārskaita kapitālu no ieguldītājiem, kuriem pašlaik nav vajadzīgi viņu līdzekļi privātpersonām un kuri pieaug vai krītas. Investīciju stratēģijas galvenais mērķis ir tas, pēc kura tiek veidots ieguldījumu portfelis.
2. Portfeļa dažādošana
Absolūtās atdeves stratēģija ir vērsta uz pozitīvas peļņas radīšanu par katru cenu. Tādējādi tas parasti uztur diversificētu portfeli ar nolūku sadalīt risku, un dažādas ieguldījumu iespējas dažādos veidos rada peļņu dažādos laika periodos.
3. Mazāka nepastāvība
Tā kā absolūtās atdeves fondi koncentrējas tikai uz pozitīvas ienesīguma radīšanu un ir diversificēti pēc savas struktūras, kopējais ieguldījumu risks tiek sadalīts starp dažādiem portfeļa aktīviem. Tas savukārt nodrošina mazāku vispārējo svārstīgumu. Volatilitāte ir vērtspapīra cenas svārstību ātruma mērs laika gaitā. Tas norāda riska līmeni, kas saistīts ar vērtspapīra cenu izmaiņām. Investori un tirgotāji aprēķina vērtspapīra svārstīgumu, lai novērtētu iepriekšējās cenu atšķirības peļņā.
4. Aktīvi pielāgojams kapitāla tirgus kustībai
Absolūtās atdeves fondi ir aktīvi pielāgojami kapitāla tirgus kustībai. Tas būtībā nozīmē, ka tad, kad akciju tirgū notiek lejupslīde vai tas uzrāda negatīvas kustības, tam ir negatīva korelācija ar absolūtās atdeves fondiem. Līdzīgi, kad akciju tirgus pieaug vai uzrāda pozitīvas kustības, tam ir lielāka korelācija ar absolūtās atdeves fondiem.
5. Neatkarīgs no etaloniem
Pretēji pretējam, relatīvās atdeves fondi, absolūtās atdeves fondi nav atkarīgi no etalonu vai tirgus indeksiem. Tas nozīmē, ka ienesīgums ir absolūtā izteiksmē un nav salīdzināms, t.i., salīdzinājumā ar etalona ienesīgumu vai tirgus indeksu.
Absolūtā atdeve pret relatīvo atdevi
Kamēr absolūtā atdeve ir peļņa, t.i., absolūtais peļņa vai zaudējumi, ko ieguldījums rada noteiktā laika periodā, relatīvais atgriežas ir ienesīgums, t.i., relatīvais pieaugums vai zaudējumi, ko ieguldījums rada attiecībā pret, t.i., salīdzinājumā ar etalonu vai tirgus indeksu.
Relatīvā atgriešanās parasti tiek uzskatīti par populārākiem nekā absolūtā atdeve tirgū. Tas ir tāds, ka ieguldījumu atdeve, novērtējot attiecībā pret minēto etalonu vai tirgus indeksu, atspoguļo ieguldītāja gūto peļņu vai zaudējumus. Tomēr absolūtā atdeve tiek uzskatīti par svarīgu rādītāju tam, cik daudz ieguldītājs nopelnīja vai zaudēja absolūtos skaitļos.
Lai gan tiek aprēķināta starpība starp pašreizējo tirgus vērtību un pirkuma vērtību (procentos no kopējās ieguldījumu vērtības) absolūtā atdeve par ieguldījumu, relatīvais atgriežas ieguldījumu starpību aprēķina kā starpību starp ieguldījuma absolūto atdevi un līdzīgu ieguldījumu tirgū etalonu (tirgus darbības indeksu).
Saistītie lasījumi
Finanses piedāvā finanšu modelēšanas un vērtēšanas analītiķi (FMVA) ™ FMVA® sertifikāciju. Pievienojieties 350 600+ studentiem, kuri strādā tādos uzņēmumos kā Amazon, J.P.Morgan un Ferrari sertifikācijas programma tiem, kas vēlas virzīt savu karjeru uz nākamo līmeni. Lai turpinātu mācīties un virzīt savu karjeru, noderēs šādi resursi:
- Diversifikācija Diversifikācija Diversifikācija ir portfeļa resursu vai kapitāla piešķiršanas metode dažādiem ieguldījumiem. Diversifikācijas mērķis ir mazināt zaudējumus
- Ienesīguma likme Atdeves likme Atdeves likme (ROR) ir ieguldījuma pieaugums vai zaudējums noteiktā laika periodā, kas salīdzināts ar sākotnējām ieguldījumu izmaksām, kas izteiktas procentos. Šī rokasgrāmata māca visbiežāk lietotās formulas
- Tehniskais kritums Tehniskais kritums Tehniskā lejupslīde ir vērtspapīra cenu lejupvērsta kustība, ko izraisa citi faktori, nevis būtiskas vērtspapīra vērtības izmaiņas. Spēki
- Ieguldījumi: iesācēju ceļvedis Ieguldījumi: iesācēju ceļvedis Finanšu ceļvedis Ieguldīšana iesācējiem iemācīs ieguldīšanas pamatus un to, kā sākt darbu. Uzziniet par dažādām tirdzniecības stratēģijām un paņēmieniem un par dažādiem finanšu tirgiem, kuros varat ieguldīt.
